Podielové fondy sa v zásade líšia menom, štruktúrou poplatkov, spôsobom rozdelenia výnosov a najmä investičnou stratégiou. Investičná stratégia určuje do akých aktív sa investuje majetok v podielovom fonde.
Jednotlivé stratégie sa tak líšia najmä výškou potenciálneho výnosu a rizikom s ním spojeným. Investor má tak možnosť vybrať si stratégiu ktorá najviac zodpovedá jeho ochote podstúpiť riziko. Rozlišujeme tri typy stratégii: konzervatívne, vyrovnané a ofenzívne.
Medzi konzervatívne stratégie patrí investovanie do peňažných a dlhopisových podielových fondov. Prostriedky vo fonde sú investované do nízkorizikových krátkodobých cenných papierov (depozitné certifikáty, nástroje peňažného trhu, štátne cenné papiere, dlhopisy s krátkou dobou splatnosti atď.) Výnos týchto stratégií je relatívne nižší (niekde nad úrovňou priemerných vkladov v bankách) a riziko poklesu hodnoty podielu je veľmi malé.
Akciové (ofenzívne alebo aj agresívne) stratégie sú vhodné na dlhodobejšie investovanie. Výnos je vyšší ale vyššie je aj riziko poklesu hodnoty investície.
Balancované, teda vyrovnané stratégie sú zmesou agresívnej a liberálnej investičnej stratégie. V portfóliu sa tak nachádzajú v určitom pomere aj akcie a aj dlhopisy. Čo sa týka výšky rizika, zaraďujú sa medzi konzervatívne a ofenzívne stratégie. Ale skutočne najväčším rizikom je neinvestovať.
 |
Škola investovania |
 |
|
|
|||
 |
|
 |
|
